به گزارش اکوایران، معاملات امروز بازار سهام در حالی بعد از یک روز تعطیلی از ساعتی دیگر آغاز می‌شود که شاخص کل در 3 روز معاملاتی این هفته 0.24 درصد افت داشته و بازدهی شاخص کل هم‌وزن هم در این مدت منفی0.7 درصد بوده است. طی سه روز معاملاتی این هفته حدود 650 میلیارد تومان پول حقیقی از بازار خارج شده و ارزش معاملات خرد هم به طور میانگین روزانه بالای 10 هزار میلیارد تومان بوده است. اما بازار امروز چه عملکردی خواهد داشت؟

بازار سرمایه امروز تحت تأثیر عواملی متنوع و متغیر قرار دارد که می‌تواند مسیر حرکت آن را در کوتاه‌مدت و میان‌مدت تعیین کند. اگر چه بررسی نموداری و تحلیل تکنیکال نشان می‌دهد که شرایط فعلی بازار برای یک حرکت صعودی قوی مساعد نیست و فضای بازار بیشتر به نوعی انتظار برای وقوع رویدادهای جدید معطوف شده است اما اخبار و عملکرد 9ماهه شرکت‌ها نشان از بستر مهیا برای صعود دارد. این وضعیت به سهامداران فرصت می‌دهد تا با دقت بیشتری عوامل مؤثر بر بازار را زیر نظر بگیرند و استراتژی‌های خود را تنظیم کنند. در این میان شایعات هم نقشی مهم در تصمیم‌گیری سرمایه‌گذاران دارد و می‌تواند جهت بازار را عوض کند.

photo_2025-01-28_15-27-55

موتور محرک پتروشیمی

یکی از عوامل کلیدی که می‌تواند بازار را تحت تأثیر قرار دهد، بازگشایی گروه پتروشیمی‌ها است. این موضوع که پیش‌تر نیز به آن اشاره شده بود، با توجه به اهمیت این صنعت در ساختار بازار سرمایه، نقشی حیاتی ایفا می‌کند. سازمان بورس با آگاهی از نیاز بازار به این رویداد، لازم است هر چه سریع‌تر فرایند بازگشایی را تسهیل کند. به‌ویژه در شرایطی که اختلافات میان مبین و فجر و سایر پتروشیمی‌ها تأثیر چندانی بر کلیت بازار نداشته است.

صنعت خودرو همواره به‌عنوان یکی از لیدرهای مهم بازار شناخته می‌شود. اخبار مرتبط با تغییرات مدیریتی، تجدید ارزیابی و فروش شرکت‌های زیرمجموعه در این صنعت، نقش مهمی در جلوگیری از افت بازار ایفا می‌کند. همچنین، با نزدیک شدن به بهمن‌ماه، انتظار می‌رود که حجم اخبار و تحولات در این صنعت افزایش یابد. اخبار مربوط به صنایع پالایشی نیز از دیگر مواردی است که می‌تواند بر حرکت بازار تأثیر بگذارد.

یکی از رویدادهای مهم سیاسی که انتظار می‌رود اثر مثبت بر بازار سرمایه داشته باشد، تصویب FATF است. با توجه به اهمیت این موضوع برای کاهش ریسک‌های بین‌المللی و تسهیل مبادلات اقتصادی، اثرگذاری آن به‌ویژه بر گروه بانکی بسیار حائز اهمیت خواهد بود. این موضوع می‌تواند به‌عنوان محرکی برای رشد بازار عمل کند.

اخبار مرتبط با مذاکرات و توافقات سیاسی همچنان یکی از مهم‌ترین عوامل تأثیرگذار بر بازار سرمایه است. با توجه به حساسیت بازار نسبت به این اخبار، هرگونه پیشرفت یا عدم پیشرفت در این حوزه می‌تواند تأثیری مستقیم بر روند کلی بازار و حتی سایر بازارهای اقتصادی داشته باشد. موضوعی که البته هر بار سیگنالهای متناقضی ساطع می‌کند. روز گذشته «سیدعباس عراقچی» وزیر امور خارجه ایران در گفت‌وگویی در واکنش به اظهارات «دونالد ترامپ» رئیس‌جمهور آمریکا که گفته توافقی با ایران «خوب» خواهد بود، بیان کرد که «مشخصا کافی نخواهد بود و وضعیت در حال حاضر، بسیار دشوارتر از قبل است»

ریسک نرخ بهره

موضوع نرخ بهره یکی دیگر از عوامل کلیدی است که در روزهای آینده بازار را تحت تأثیر قرار خواهد داد. با وجود رشد نرخ ارز و شرایط تورمی، کاهش نرخ بهره در شرایط فعلی دور از انتظار به نظر می‌رسد. هرگونه تغییر در نرخ بهره می‌تواند به‌عنوان سیگنالی مثبت یا منفی توسط سهامداران تفسیر شود و بر روند بازار اثر بگذارد. با توجه اعلام بانک مرکزی در رابطه با تمدید نشدن گواهی اوراق 30 درصدی، به نظر می‌رسد یکی از ریسکهایی که سایه آن بر سر بازار سنگینی می‌کرد از دور خارج شده است.

نرخ ارز و سیاست‌های دولت در این حوزه همچنان یکی از دغدغه‌های اصلی بازار است. شفافیت و ثبات در سیاست‌های ارزی می‌تواند به ایجاد آرامش در بازار کمک کند. از سوی دیگر، هرگونه سرکوب نرخ ارز یا بازگشت به سیاست‌های قدیمی می‌تواند ریسک‌هایی جدی برای بازار به همراه داشته باشد. در مقابل، آزادسازی نرخ ارز و مدیریت شفاف آن می‌تواند به‌عنوان یک عامل مثبت عمل کند.

به سهامداران توصیه می‌شود که با دقت اخبار و رویدادهای مذکور را دنبال کنند و تصمیمات خود را بر اساس تحلیل دقیق این عوامل اتخاذ کنند.